Option Trading Är Lönsamma

Alternativ Basics Tutorial. Nowdays många investerare portföljer inkluderar investeringar som fonder aktier och obligationer Men olika värdepapper du har till ditt förfogande slutar inte där En annan typ av säkerhet, kallad ett alternativ, presenterar en värld av möjlighet till sofistikerade investerare. Alternativets kraft ligger i deras mångsidighet. De gör att du kan anpassa eller anpassa din position beroende på vilken situation som uppstår. Alternativ kan vara så spekulativa eller så konservativa som du vill. Det innebär att du kan göra allt från att skydda en position från en nedgång till direkt satsning på rörelse av en marknad eller index. Denna mångsidighet kommer emellertid inte utan kostnader. Alternativen är komplexa värdepapper och kan vara extremt riskabla. Därför kan du, när du handlar, se en ansvarsfriskrivning som följande. Åtgärder innebär risker och är inte lämpliga för alla Option trading kan vara spekulativ i naturen och bära stor risk för förlust. Bara investera med riskkapital. Oavsett vad som helst kroppen säger att alternativhandel innebär risk, speciellt om du inte vet vad du gör. På grund av detta föreslår många människor att du rensar bort alternativ och glömmer deras existens. Å andra sidan är det okunnigt om någon investering placerar dig i ett svagt läge Kanske spekulativ naturen av alternativen inte passar din stil Inget problem - då spekulera inte i alternativ Men innan du bestämmer dig för att inte investera i alternativ ska du förstå dem. Inte lära dig hur alternativfunktionen är lika farlig som att hoppa rätt Utan att veta om alternativ skulle du inte bara förlora att ha ett annat objekt i din investeringsverktygslåda utan också förlora inblick i arbetet hos några av världens största företag. Oavsett om det är att säkra risken för valutatransaktioner eller att ge anställda ägande i form av aktieoptioner, de flesta flerborgare idag använder alternativ i någon form eller annan. Denna handledning kommer att introducera dig till de grundläggande alternativen. Tänk på att de flesta alternativen s handlare har många års erfarenhet, så förvänta dig inte att vara en expert omedelbart efter att ha läst den här handledningen. Om du inte är bekant med hur börsen fungerar, kolla in handboken om grundläggande grunder. Grunderna i Options Profitability. Option trading erbjuder investerare en möjlighet att tjäna på ett av två grundläggande sätt genom att vara en alternativköpare eller genom att vara en alternativskribent eller säljare. Även om vissa investerare har missuppfattning att optionshandel endast kan vara lönsam under perioder med hög volatilitet är realiteten att alternativen kan vara Lönsamt handlas även under perioder med låg volatilitet Optionshandel kan vara lönsam under de rätta omständigheterna eftersom priserna på tillgångar som aktier, valutor och råvaror alltid är dynamiska och aldrig statiska tack vare den kontinuerliga processen med prisupptäckt på finansmarknaderna. Se Investopedia s handledning På Options Basics. Confused Don t vet dina sätter från dina samtal Det är vad Investopedia s videor är för Watch Call Option Ba sics och Put Option Basics. Basics av ​​options profitability. An option köparen står för att göra en vinst om den underliggande tillgången låter s säga ett lager, för att hålla det enkelt stiger över strejkpriset för ett samtal eller faller under strejkpriset för en put före optionsavtalets utgång Omvänt står en optionsskrivare att göra en vinst om det underliggande lagret stannar under aktiekursen om ett köpoption har skrivits eller stannar över aktiekursen om ett köpoption har skrivits före utgången. Exakt vinstmängden beror på skillnaden mellan aktiekursen och optionsräntan vid utgången eller när optionspositionen är stängd och b det premiebelopp som betalas av optionsköparen eller samlas in av optionsskrivaren. Läs mer om hur alternativen är Priced. Options köpare vs alternativ säljare. En alternativ köparen kan göra en betydande avkastning på investeringen om optionshandeln fungerar ut En alternativ författare ger en relativt mindre avkastning om alternativ handel är profita Ble som frågar varför bry sig om att skriva alternativ Eftersom oddsen är typiskt överväldigande på sidan av optionsskrivaren En studie i slutet av 1990-talet av Chicago Mercantile Exchange CME fann att drygt 75 av alla alternativ som hålls till utgången vid CME Utgått värdelös. Naturligtvis utesluter detta alternativpositioner som stängdes eller utövades före utgången. Men det faktum att för varje optionsavtal som fanns i pengar ITM vid utgången var det tre som var ute av pengarna OTM och Därför är värdelös en ganska talande statistik. Värdering av din risk tolerans. Här är ett enkelt test för att utvärdera din risk tolerans för att avgöra om du är bättre att vara en alternativköpare eller en alternativskrivare. Säg att du kan köpa eller skriva 10 alternativ Kontrakt med priset för varje samtal på 0 50 Varje kontrakt har vanligen 100 aktier som underliggande tillgång, så 10 kontrakt skulle kosta 500 0 50 x 100 x 10 kontrakt. Om du köper 10 call options co Ntracts betalar du 500 och det är den maximala förlusten som du kan ådra dig Din potentiella vinst är emellertid teoretiskt oförändrad Så vad är fångsten Sannolikheten för att handeln är lönsam är inte så hög Medan denna sannolikhet beror på underförstådd volatilitet i köpoptionen och den tidsperiod som återstår till utgången, låt s kalla den 25. Om du däremot skriver 10 köpoptionsavtal är ditt maximala resultat premieinkomsten eller 500, medan din förlust teoretiskt är obegränsad. Oddsen för optionshandeln är lönsam är mycket till din fördel, vid 75. Så skulle du riskera 500, veta att du har en 75 chans att förlora din investering och 25 chans att göra ett stort poäng Eller vill du helst göra en Högst 500, med vetskap om att du har 75 chans att hålla hela beloppet eller en del av den men har 25 chans att handeln är förlorande. Svaret på den frågan ger dig en uppfattning om din risk tolerans och om du är bättre av att vara en alternativköpare eller alternativskrivare. Risk-belöning avlösen av grundläggande optionsstrategier. Även samtal och satser kan kombineras i olika permutationer för att bilda sofistikerade optionsstrategier, låt oss utvärdera riskbelöningen för de fyra mest grundläggande strategierna. Call Det här är den mest grundläggande alternativstrategin som kan tänkas. Det är en relativt låg riskstrategi, eftersom den maximala förlusten är begränsad till det premie som betalas för att köpa samtalet, medan den maximala belöningen är potentiellt obegränsad, men som tidigare sagt är oddsen för handeln Att vara väldigt lönsam är vanligen ganska låg. Att satsa Det här är en annan strategi med relativt låg risk men potentiellt hög belöning om handeln går ut. Köpa satser är ett lönsamt alternativ till den mer riskfyllda strategin för att sälja medan satser också kan köpas för att säkra nackdelen Risken i en portfölj Men eftersom aktieindexet tenderar att stiga över tiden över tiden, vilket innebär att aktier i genomsnitt tenderar att öka oftare än de faller, är riskbelöningen pro Filen av en säljköpare är något mindre gynnsam än en köpköpares skrivning. Skriva en sätta Sätta i skriften är en favoriserad strategi för avancerade optionshandlare, eftersom det i värsta fall är stocken tilldelad säljförfattaren, medan det bästa scenariot är att författaren behåller hela summan av optionspremien. Den största risken för att skriva är att skribenten kan sluta betala för mycket för ett lager om det därefter tankar. Riskprofilen för skrivskrivning är mer ogynnsam än det att köpa eller köpa, eftersom den maximala belöningen motsvarar det mottagna bidraget, men den maximala förlusten är mycket högre. Skriva ett samtal Samtal skrivs i två formulär som är täckta och avtäckta eller nakna. Omfattat samtal är en annan favoritstrategi för mellanliggande till avancerat alternativ Handlare och brukar generera extrainkomst från en portfölj. Det innebär att ringa ett samtal eller ringa till aktier som finns i portföljen. Men oupptäckt eller nätt samtal är den exklusiva provinsen risk toleran T sofistikerade optionshandlare eftersom det har en riskprofil som liknar en kortförsäljning i ett lager. Den maximala belöningen i samtalsskrivning är lika med mottaget premie. Den största risken med en täckt call-strategi är att den underliggande aktien kommer att kallas bort Med nakent samtal skrivs den maximala förlusten teoretiskt obegränsat, precis som med en kort försäljning. Investerare och handlare åtar sig alternativhandel antingen för att säkra öppna positioner till exempel, köpa satser för att säkra en lång position eller köpa samtal för att säkra en kort position , eller för att spekulera på sannolika prisrörelser för en underliggande tillgång. Den största fördelen med att använda alternativ är hävstångseffekten. T. ex. säg att en investerare har 900 att investera och vill ha det bästa för pengarna. Investeraren är mycket bullish på kort Termen på till exempel Apple som vi antar handlas på 90 och kan därför köpa högst 10 aktier i Apple, vi utesluter provisioner för enkelhet. Apple har också tre månaders samtal med ett pris på 95 Tillgängliga för 3 I stället för att köpa aktierna köper investeraren istället tre köpoptionsavtal, om man inte ignorerar provisioner. Snart innan köpoptionerna löper ut, anta att Apple handlar på 103, och samtalen handlas på 8, varvid investeraren säljer Samtal Här är hur avkastningen på investeringar staplas upp i varje enskilt fall. Utmärkt köp av Apple aktier Resultat 13 från 103 - 90 x 10 aktier 130 14 4 Avkastning 130 900. Inköp av 3 köpoptionsavtal Vinster 8 x 100 x 3 kontrakt 2,400 minus premie betald 900 166 7 återgå från 2.400-9 900 900. Naturligtvis är risken med att köpa samtalen snarare än aktierna det att om Apple inte hade handlat över 95 genom valperiodens utgång skulle samtalen ha gått ut värdelös. Faktum är att Apple skulle ha var tvungen att handla på 98 dvs. 95 streckpris 3 premie betalt eller cirka 9 högre från priset när samtalen köptes, bara för att handeln skulle bryta jämnt. Investeraren kan välja att utöva köpoptionerna snarare än att sälja dem till bok vinster, Men utövandet av samtalen skulle kräva att investeraren skulle få en betydande summa pengar. Om investeraren inte kan eller inte gör det, skulle han eller hon avstå från ytterligare vinster från Apple-aktier efter att alternativen löper ut. Val av rätt alternativ att handla. Det finns några breda riktlinjer som bör hjälpa dig att bestämma vilka typer av alternativ att handla. Bullish eller bearish Är du bullish eller bearish på lager, sektor eller den breda marknaden som du vill handla i. Om så är du rampant, måttligt, eller bara en tad bullish eller bearish. Att göra denna bestämning hjälper dig att bestämma vilken alternativ strategi att använda, vilket strejkpris som ska användas och vilken utgångsperiod som ska gå. Låt oss säga att du är överraskande bullish på hypotetisk lager XYZ, ett tekniklager som handlar på 46.Volatilitet Är marknaden förkalkad eller ganska volatil? Vad sägs om Stock XYZ Om den implicita volatiliteten för XYZ inte är mycket hög, säger 20, då kan det vara en bra idé att köpa samtal på lagret, eftersom sådana samtal kan vara relativt okej p. Strike Price and Expiration Eftersom du är överraskande bullish på XYZ, borde du vara bekväm med att köpa ut pengar. Antag att du inte vill spendera mer än 0 50 per samtalsalternativ och ha valet att gå i två månader samtal med ett lösenpris på 49 tillgängliga för 0 50 eller tre månaders samtal med ett lösenpris på 50 tillgängliga för 0 47 Du bestämmer dig för att gå med den senare, eftersom du tror att det något högre strejkpriset mer än kompenseras av extra Månad till utgången. Vad händer om du bara var lite bullish på XYZ och dess implicita volatilitet på 45 var tre gånger så stor som för den övergripande marknaden. I det här fallet kan du överväga att skriva på kort sikt för att fånga premieinkomst snarare än att köpa samtal som I tidigare fall. Som en alternativköpare bör ditt mål vara att köpa alternativ med längst möjlig utgång för att ge din handelstid att träna. Omvänt, när du skriver alternativ, gå för kortast möjliga utgång för att begränsa din ansvar. När du köper alternativ kan inköp av billigast möjliga förbättra dina chanser till lönsam handel. Implicerad volatilitet av sådana billiga alternativ är sannolikt ganska låg och medan det här tyder på att oddsen för en lyckad handel är minimal, är det möjligt att underförstådd volatilitet och därmed alternativet är undervärderat Så om handeln fungerar, kan den potentiella vinsten bli enorm. Köpalternativ med en lägre nivå av underförstådd volatilitet kan vara att föredra för att köpa dem med en mycket hög grad av underförstådd volatilitet på grund av risken Av en högre förlust om handeln inte fungerar. Det finns en avvägning mellan strejkpriserna och alternativa löptider, vilket det tidigare exemplet visade. En analys av stöd och motståndsnivåer samt viktiga kommande händelser som en vinstfrisättning är Användbart för att bestämma vilket strejkpris och utgångsdatum som ska användas. Förstå den sektor som aktieverket tillhör. Till exempel handlar biotechlager ofta om binära resultat när klinisk t Rial resultat av ett större läkemedel meddelas Deeply ut ur pengar samtal eller satser kan köpas för att handla på dessa resultat beroende på om en är hausse eller bearish på lageret Självklart skulle det vara extremt riskabelt att skriva samtal eller lägger på bioteknik aktier om sådana händelser, såvida inte nivån av underförstådd volatilitet är så hög att premieintäkterna som är ersatta kompenserar för denna risk. Det är inte heller litet att köpa djupt av pengar eller ringa på lågvolatilitetssektorer som verktyg och telecoms. Use alternativ för att handla engångs händelser som företagsomstruktureringar och spin-offs och återkommande händelser som vinstutgåvor Aktier kan uppvisa mycket volatilt beteende kring sådana händelser, vilket ger de kunniga alternativa näringsidkare möjlighet att tjäna pengar. Till exempel köpa billiga Ut ur pengarna samtal innan resultatrapporten på ett lager som har varit i en uttalad nedgång kan vara en lönsam strategi om den lyckas slå sänkta förväntningar och därefter sur Investerare med lägre risk aptit bör hålla sig till grundläggande strategier som köp eller köp, medan mer avancerade strategier som skriv - och samtalskrivning endast ska användas av sofistikerade investerare med tillräcklig risk tolerans. Som alternativstrategier kan anpassas för att matcha en s Unik risk tolerans och avkastningskrav, de ger många vägar till lönsamhet. Upplysning Författaren ägde inte några av de värdepapper som nämns i denna artikel vid tidpunkten för offentliggörandet. Den ränta vid vilken ett förvaltningsinstitut lånar medel som upprätthålls i Federal Reserve till en annan depositarinstitution.1 En statistisk mått på spridning av avkastning för ett visst värdepapper eller marknadsindex Volatilitet kan antingen mätas. En akt som den amerikanska kongressen antog 1933 som banklagen, som förbjöd kommersiella banker att delta i investeringen. Löneavgift avser något jobb utanför gårdar, privata hushåll och nonprofit sektor Rencyförkortning eller valutasymbol för den indiska rupien INR, indiens valuta Rupén består av 1. Ett första bud på ett konkursföretags tillgångar från en intresserad köpare vald av konkursbolaget Från en pool av anbudsgivare. En avgörande orsak till att du bör handla aktieoptioner för inkomst. Alla aktieoptioner handels - och teknisk analysinformation på denna webbplats är endast avsedda för utbildningsändamål. Även om det antas vara korrekt, bör det inte betraktas som enbart tillförlitligt för användning vid beslutsfattande Copyright 2009 - Present Options Trading Group, Inc Alla rättigheter förbehållna Alternativen är inte lämpliga för alla investerare eftersom de särskilda risker som är förknippade med optionshandel kan exponera investerare för potentiellt snabba och betydande förluster. Var god läsa egenskaper och risker med standardiserade alternativ innan du investerar i alternativ. 613 Bryden Ave Suite C 157, Lewiston ID 83501.